Los analistas de BTIG prevén un ligero descenso de las cotizaciones del S&P 500
US500
-0,14%
Añadir/Eliminar de la cartera
Añadir a mi lista de seguimiento
Añadir posición
Posición añadida con éxito a:
Introduzca un nombre para su cartera de posiciones
Tipo:
Compra
Venta
Fecha:
Cantidad:
Precio
Valor del punto:
Apalancamiento:
1:1
1:10
1:25
1:50
1:100
1:200
1:400
1:500
1:1000
Comisión:
Crear una nueva lista de seguimiento
Crear
Crear nueva cartera de posiciones
Añadir
Crear
+ Añadir otra posición
Cerrar
La semana pasada, el S&P 500 subió más de un 14% por encima de su media móvil de 200 días, alcanzando niveles calificados de “históricamente extremos”, según los analistas de BTIG en un informe publicado el domingo.
La preocupación inmediata es si el mercado bursátil experimentará un ajuste a la baja, ya sea en el tiempo o en términos de precios de las acciones, señalaron los analistas.
“Esto último no ha ocurrido en los últimos cinco meses”, escribieron los analistas, indicando que podría haber una posibilidad de “algún ligero movimiento a la baja en los precios de las acciones” en breve.
El S&P 500 alcanzó la semana pasada un número de máximos de 52 semanas que no se había observado en casi tres años, un hecho que, según los analistas, no suele ser señal de un máximo del mercado, sino que sugiere una previsión más complicada para los rendimientos a corto plazo.
Teniendo en cuenta los patrones históricos que incluyen tanto descensos significativos tras subidas comparables en 2018 y 2020, como fuertes movimientos al alza en 2017, 2020 y 2021, la situación actual de la bolsa es compleja.
Además, el mercado de valores está mostrando una amplia variación en el rendimiento, ya que la correlación entre las acciones ha disminuido hasta el punto más bajo en más de 17 años, lo que pone de relieve la eficacia del enfoque de inversión momentum long/short, que ha tenido un rendimiento excepcional desde principios de año, con un 32% de beneficios.
“Sin embargo, abril ha sido históricamente el mes menos rentable para este enfoque de inversión, con una rentabilidad media del -4,15%. Mientras que la mayor parte de este descenso se atribuye al lado corto de la estrategia de impulso, que de media ha ganado más de un 5% en abril, el lado largo del índice de impulso ha disminuido en 7 de los últimos 9 años durante abril”, explican los analistas.
“Las empresas de servicios públicos parecen prometedoras como beneficiarias de la baja volatilidad del mercado al entrar en abril, que históricamente es su mes más rentable, con una subida media del +1,96% en los últimos 30 años y ganancias en 20 de los últimos 25 años”, concluyeron.
Este artículo ha sido producido y traducido con ayuda de tecnología de IA y ha sido revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros Términos y Condiciones.
